Op woensdag 24 januari vond het eerste Compliance Directors Ontbijt van 2024 plaats. Op ons fijne kantoor bij het Vondelpark mochten wij 12 senior compliance professionals met koffie en een ontbijtje verwelkomen. Onderwerp van gesprek was de (verwachte) rol van de compliance functie in relatie tot de vertaling en inbedding van ESG-gerelateerde wet- en regelgeving in organisaties. Een mooie gelegenheid om in een select gezelschap van gedachten te wisselen en vooruit te blikken. Duidelijk is dat een goede inbedding van wet- en regelgeving op het terrein van ESG veel afstemming met alle stakeholders vraagt. Daarbij is ook een belangrijke rol weggelegd voor compliance professionals.
Naast een toegenomen maatschappelijke belangstelling voor het onderwerp, is ook de aandacht van bestuurders en (externe) toezichthouders voor ESG de laatste jaren sterk gegroeid. ACM, DNB en AFM hebben het onderwerp benoemd als belangrijk punt van hun toezicht voor 2024. Op Europees niveau heeft de European Banking Authority onlangs de concept “Guidelines on the management of ESG risks” ter consultatie gepubliceerd. Daarin worden de rol en betrokkenheid van de compliance functie expliciet genoemd. Zo wordt in artikel 53 (onderdeel van “Internal culture, capabilities and controls”) die rol als volgt beschreven:
“b) the compliance function should ensure adherence to applicable ESG risks rules and regulations and should, in relation to the sustainability commitments made by the institution and the respective policies set, provide advice on the operational – including legal, reputational and conduct risks associated with the implementation or failure to implement such commitments,
c) the compliance function and the risk management function should be consulted for the approval of new products with ESG features or for significant changes to existing products to embed ESG aspects.”
Hoe de organisatie als geheel de betrokkenheid van relevante stakeholders, waaronder de compliance functie, moet organiseren wordt vermeld in artikel 87 (onderdeel van “Governance”):
“Institutions should ensure meaningful and regular interaction and exchanges at all levels of the organization to ensure that insights and feedback from internal stakeholders can be taken into account in the process of formulating, implementing and reviewing plans. To this end, institutions should at least involve units, departments and functions responsible for strategic planning, risk management, sustainability disclosures, legal services and compliance in the elaboration of plans, and should assess which additional units, departments and functions should be involved.”
Gezien de veranderende maatschappelijke opvattingen en de ontwikkelingen in wet- en regelgeving op ESG-gebied is aannemelijk dat deze hoge verwachtingen zich niet zullen beperken tot banken en hun compliance functies alleen. Kortom, voor organisaties en compliance professionals over de hele linie is er werk aan de winkel!
